北方期货：金属早报(03.19)

  国际金属交易数据 LME基金属市场主要交易数据

品种	开盘	最高	最低	收盘	成交量	持仓及增减	库存及增减
铜	6520	6620	6480	6610	72880	243099-570	194400-1725
锡	13750	13965	13750	13875	3895	14940+112	9250-195
铅	1932.5	1935	1880	1935	9668	61445+425	30950-125
锌	3310	3340	3200	3260	45790	147146+774	103525+6725
铝	2772.5	2815	2769.5	2810	144941	540210-5533	797725-275
镍	47300	48500	46225	47850	14706	47208+484	3564-30

LME铜铝当日交易情况

品种	上午		混合交易	下午		混合交易	办公室交易	总计
	第一节	第二节		第一节	第二节
铜	1866	445	240	320	346	213	69220	72880
铝	2357	161	374	140	665	2180	138002	144941

  LME铜铝官方结算价格

品种	现货	3个月期	15个月期	27个月期
铜	6510/20	6489/90	6025/35	5365/75
铝	2784.5/85	2774/75	2613/18	2420/25

  LME铜铝持仓情况

日期	铜持仓分布	增减	铝持仓分布	增减
现货/3月21日	13517	-1852	32752	-672
3月22日/4月18日	31629	-268	57267	841
4月19日/5月16日	45047	-746	101781	697
5月17日/3个月	28102	2251	52325	3644
6月剩下部分	10888	487	27897	596
7月1日/63个月	113916	-442	268188	427
持仓总计	243099	-570	540210	5533

  LME铜铝合约间主要差价

品种	现货	3月	4月	5月	3个月期	3个月期
	/3个月期	/3个月期	/3个月期	/3个月期	/15月	/27月
LME铜	60b	61c	35b	18b	485b	1162b
LME铝	22b	18c	7.0b	5.5b	168b	359b

  LME期铜期权行情

月份	敲定价	波动率	看涨权	看跌权	持仓情况	成交量
4月	6650	37.36	222.09	227.06	7649/5924	933/33
5月	6650	37.73	343.83	365.63	4308/4863	498/57
6月	6600	37.67	465.44	459.52	15088/7303	900/20

   LME铜铝期货大头寸部位报告

铜大持仓数据		3月	4月	5月	铝	3月	4月	5月
多头	5%	1	2	3	多头	0	3	4
	10%	0	0	0		0	1	1
	20%	1	0	0		1	0	0
	30%	0	0	0		0	0	0
	》40%	0	0	0		0	0	0
空头	5%	2	2	3	空头	1	2	3
	10%	0	1	2		0	1	1
	20%	0	0	0		2	0	0
	30%	0	0	0		0	0	0
	》40%	0	0	0		0	0	0

  LME铜库在世界各地分布

国家	仓库地点		在库量	注销仓单	库存增减
比利时	安特卫普	ANTWERP	1450	150	-125
德国	不来梅	BREMN	0	0	0
	汉堡	HAMBURG	0	0	0
意大利	热那亚	GENOA	0	0	0
	里沃纳	LEGHORN	15500	500	-50
	的里雅斯特	TRIESTE	2000	400	0
MY	JOHOR	JOHOR	0	0	0
荷兰	鹿特丹	ROTTERDAM	47125	3400	-325
	韦辛根	VLISSINGEN	10150	0	0
韩国	GWANGYANG	GWANGYANG	9050	5000	0
	BUSAN	BUSAN	2350	350	0
新加坡	新加坡	SINGAPORE	6900	50	-300
阿联酋	迪拜	AE	150	0	0
西班牙	巴塞罗纳	BARCELONA	0	0	0
	毕尔巴鄂	BILBAO	2075	900	0
瑞典	哥特堡	GOTHENBURG	0	0	0
	赫尔辛堡	HELSINGBORG	2500	0	0
英国	艾冯郡	AVONMOUTH	0	0	0
	赫尔	HULL	6150	425	-75
	利物浦	LIVERPOOL	0	0	0
	纽卡斯尔	NEWCASTLE	0	0	0
	森德兰	SUNDERLAND	0	0	0
美国	巴尔的摩	BALTIMORE	8175	1950	-175
	芝加哥	CHICAGO	0	0	0
	长滩	LONG BREACH	2225	700	-200
	洛杉矶	L.A.	0	0	0
	新奥尔良	NEW	48725	2175	-400
	圣路易	ST.	29875	1475	-75
总          计			194400	17475	-1725

      COMEX铜市主要交易数据

月份	开盘	最高	最低	收盘	涨跌	成交量	持仓量
0703
0704
0705
0706
0707
0708
0709
0710
0711
0712

 

成交量	总持仓	持仓增减	库存	库存增减
7000	68189	+1596	35706	-201

  CTFC持仓结构数据

日期	非商业头寸			商业头寸		可报告头寸		不可报告头寸		基金净头寸
	多头	空头	跨期	多头	空头	多头	空头	多头	空头
12-19-06	8423	27394	4422	46285	23433	59130	55249	9790	13671	-18971
12-26-06	6507	26714	4314	46853	22568	57674	53596	9676	13754	-20207
01-02-07	5847	25841	4853	48084	24189	58784	54883	11469	15370	-19994
01-09-07	6335	25590	4723	49018	26028	60076	56341	9803	13538	-19255
01-16-07	5358	25985	4960	48370	24442	58688	55387	10245	13546	-20627
01-23-07	5190	26561	5637	48626	24991	59453	57189	112740	13534	-21371
01-30-07	5545	27129	6046	48462	24932	60053	58107	11395	13341	-21584
02-06-07	5449	27347	5566	49215	26048	60230	58961	11805	13074	-21898
02-13-07	5710	26386	5952	48111	26416	59773	58754	11030	12049	-20676
02-20-07	5156	25867	5813	49013	26974	59982	58654	11338	12666	-20711
02-27-07	5301	24153	4670	45559	24756	55530	53579	10333	12284	-18852
03-06-07	5207	24486	4131	44591	24607	53929	53224	11566	12271	-19279
03-13-07	4642	22907	4631	45244	25291	54517	52829	10639	12327	-18265

期商评市

路透
LME:
伦敦金属交易所(LME)期铜周五升至三个月新高,期镍和期锡双双创出纪录新高,因供应忧虑主导市场人气.
三个月期铜收报每吨6,610美元,为12月20日以来高点,周四收报6,530.该合约自2月初触及10个月低点5,250以来上扬将近25%.
瑞银集团分析师Robin Bhar说,"市场信心已经回升,形势平静多了,因现已进入需求高峰期...消费者在进行第二季的采购."
股市在过去几天曾一度大幅下跌,但基本金属持坚,因市场关注供应吃紧问题.
美国消费者物价指数(CPI)上升暗示美国也有可能升息,而升息可能进一步压制经济成长,因此期铜价格在周五稍早跌破6,500.
然後强劲的工业生产数据促使投资者买入期铜,其他人回补空头部位,亦帮助价格上扬.
"中国铜需求仍在增加,并继续买进."一交易商说,"供应有所增加,但还不够."
LME仓库铜库存下降1,725吨至194,400吨,仅为全球约四天的消费量,这亦支撑铜价.

**期镍期锡再创新高**

三个月期镍触及48,500美元,连续第五个交易日创出纪录新高,收盘报47,700美元,周四收报47,100.
镍价今年以来上扬约45%,因预期不 钢生产商需求强劲,库存较低等因素影响.
不过当前的高价格已经引发疑问,中国是否还会继续大量进口镍.
三个月期锡触及13,970合约新高,市场继续担忧印尼供应中断.印尼是全球第二大锡生产国.三个月期锡收报13,845/13,850,周四尾盘为13,750.
三个月期铝由周四2,789美元升至2,805.三个月期铅从1,910/1,915美元涨至1,926.
三个月期锌因获利了结扩大跌幅至3,260美元,周四尾盘为3,315.

COMEX:
纽约商品期货交易所(COMEX)期铜周五创13周最高收盘位,交易商表示,接近收盘前的一波买盘推动期铜升穿每磅3美元的关键阻力位.
A.G. Edwards商品市场评论员James Quinn表示:"市场尾盘有一些在收盘时的市价买单(Market On Close,M.O.C.).200日移动平均线水准现在在3.0715,所以屡次收在3美元上方後,下一目标位将在3.0715."
5月期铜收高2.30美分至每磅3.0110美元,为自去年12月19日以来最高收盘位.交投区间为2.9510-3.02.
交易商表示,本周5月期铜在突破2.90美元的重要阻力位後,受技术性买盘带动,攀升超过8%.
周五最终成交量预计仅为7,000口,周四则为21,716口.

AMT


国际金融市场

美国股市：
道琼工业指数<.DJI>跌49.27点或0.41%,至12,110.41.
标准普尔500指数<.SPX>跌5.33点或0.38%,至1,386.95.
Nasdaq综合股价指数<.IXIC>亦跌6.04点或0.25%,报2,372.66.

欧洲股市：
英国富时100指数<.FTSE>仅跌0.04%,报6,130.6;
法股CAC 40指数<.FCHI>收低0.14%,报5,382.16点;
德股DAX指数<.GDAXI>小跌0.09%,至6,579.87点.

纽约汇市尾盘:
今日 上日 当日 今年以来 2006年
收市价 收市价 涨跌% 涨跌% 收市价
-----------------------------------------------------------------
欧元/美元 <EUR=> 1.3311 1.3237 +0.56 +0.87 1.3196
美元/日圆 <JPY=> 116.68 117.47 -0.67 -1.96 119.01
欧元/日圆 <EURJPY=> 155.46 155.51 -0.03 -1.06 157.12
美元/瑞郎 <CHF=> 1.2069 1.2170 -0.83 -0.94 1.2184
英镑/美元 <GBP=> 1.9411 1.9367 +0.23 -0.90 1.9588
美元/加元 <CAD=> 1.1757 1.1763 -0.05 +0.92 1.1650
澳元/美元 <AUD=> 0.7956 0.7892 +0.81 +0.84 0.7890
欧元/瑞郎 <EURCHF=> 1.6071 1.6112 -0.25 -0.09 1.6085
欧元/英镑 <EURGBP=> 0.6851 0.6834 +0.25 +1.68 0.6738
新西兰元/美元 <NZD=> 0.6970 0.6956 +0.20 -0.98 0.7039

美国债市：
美国公债价格周五涨跌不一,但幅度均不大,尽管美股下跌.此前公布的美国通膨和工业生产数据高于预期,但几乎没有改变利率前景.
虽然2月整体消费者物价指数(CPI)高于预期,暗示通膨依然上升,但核心CPI符合市场预期.该指标由于剔除了波动性较大的能源和食品价格,被认为能够更好地衡量通膨.
"核心CPI数据与预期相当一致,因此并没有数据格外出乎预料."雷曼兄弟公债交易主管Scott Gewirtz说.
投资者继续担心次优抵押贷款市场问题可能溢出,损害总体经济成长,令周五股市尾盘转跌,公债也削减早间的跌幅.
"人们更加关注于股市,将其视为较任何单一经济数据更加能够预先反映经济前景的领先指标."Gewirtz说.
指标10年期公债<US10YT=RR>价格下跌1/32,收益率(殖利率)为4.54%.
美国2月CPI较前月上升0.4%,高于路透访问分析师预估中值的上升0.3%.核心CPI上升0.2%,符合市场预期.
通膨数据在盘初令公债走软,随後强于预期的2月工业生产数据进一步打压公债价格,因该数据暗示投资者,美国经济成长放缓的速度也许不及原先预期的那样快.
不过在公布3月路透/密西根大学消费者信心指数下滑後,经济成长前景又有一点变得黯淡.
"债市的走势可能有点超前了,今日公布的数据显示经济依然表现相当好.数据并未显示经济成长异常强劲,但美国联邦储备理事会(FED)不用急于调整货币政策了."SunTrust个人资产管理部总经理董事Andrew Richman说.
两年期公债<US2YT=RR>价格大致持平,收益率报4.60%;五年期公债<US5YT=RR>价格下跌1/32,收益率为4.47%.
30年期公债<US30YT=RR>价格升高1/32,收益率为4.70%.

-----------------------2010GMT------------------------
价格 变动 收益率%
两年期公债<US2YT=RR> 100-09/32 (-01/32) 4.605
五年期公债<US5YT=RR> 100-21/32 (-01/32) 4.473
10年期公债<US10YT=RR> 100-19/32 (-01/32) 4.549
30年期公债<US30YT=RR> 100-27/32 (+01/32) 4.698

国际商品市场

能源市场:
分析师表示,纽约商业期货交易所(NYMEX)原油期货周四收低,汽油期货遭遇获利了结大幅下挫,令市场承压.
交易商表示,4月轻质原油合约下周二到期前,部分市场人士尾盘沽出多头部位,也加剧了今日的跌势.
今日稍早,在石油输出国组织(OPEC)决定维持产量水平不变後,原油价格持稳.
NYMEX 4月原油期货结算价跌0.61美元或1.1%,报每桶57.55美元.为2月1日以来最低结算价.
4月期货尾盘扩大跌幅,低见57.50美元,周三其一度跌至57.30美元,为自2月15日触及56.62美元以来最低水准.阻力位为60美元,支撑位则为57美元.
伦敦洲际交易所(ICE)布兰特4月原油期货结算价收低0.08美元,报60.98美元,该期货今日到期.
NYMEX-4月RBOB汽油期货跌4.67美分或2.4%,结算价报每加仑1.8816美元,盘中交投区间为1.88-1.9285美元,周二该合约触及六个月新高的1.955美元.该期货阻力位在1.95,支撑位在1.8646.
4月取暖油合约下滑2.05美分或1.2%,至每加仑1.6885美元,交投区间为1.686-1.7247.支撑位在1.673,阻力位则为1.73.

贵金属市场:
纽约商品期货交易所(COMEX)期金周五涨势稳健,升至一周高位,因美元下滑,投资人对次优抵押贷款危机可能波及整体经济的忧虑挥之不去.
指标4月期金收高6.80美元,至653.90美元,盘中交投区间为651-656.50,後者为3月9日来最高.预估成交量仅为11,000口.
一交易员表示,期金在655区域遭遇阻力,整体而言,市场颇为淡静,仍在区间波动,预计後市仍将在635-655之间.
现货金<XAU=>升至651.90/2.90美元,上日尾盘为646.40/7.40美元.伦敦午後定盘价为653.20.
5月期银收高14美分,报每盎司13.2150美元.现货银<XAG=>报13.13/3.16美元,上日尾盘报12.97/3.02.
纽约商业期货交易所(NYMEX)4月铂金(白金)期货收高5.5美元,至1,221.20美元.现货铂金<XPT=>报1,220.00/25.00.
6月鈀金期货涨0.70美元,报352.40美元.现货鈀金<XPD=>持平349.00/54.00.
以上信息仅供参考